Vor allem Frauen betroffen: Dieses ETF-Problem kann dich 222.000 Euro kosten

Einige Monate oder Jahre etwas weniger in den ETF-Sparplan einzuzahlen, scheint harmlos. Doch durch den Zinseszinseffekt ist die verpasste Rendite größer als viele denken. Besonders junge Mütter, die aufgrund von Elternzeit finanziell kürzer treten müssen, sollten aufpassen.

Wenn ein Kind unterwegs ist, stehen meist Erstausstattung, Elterngeldantrag und Kitasuche im Mittelpunkt. Die langfristigen Folgen für deine private Altersvorsorge und deinen ETF-Sparplan geraten dabei leicht in den Hintergrund. Wer für die Familie beruflich kürzertritt und Sparraten (also die Einzahlungen in den Sparplan) pausiert, verzichtet über Jahrzehnte auf hohe Renditen.

Warum die Babypause vor allem das Depot von Frauen trifft

Die Geburt eines Kindes verändert die Einkommenssituation in den meisten Familien sofort. Laut Statistischem Bundesamt waren Mütter in Deutschland im Jahr 2025 bei der Geburt ihres ersten Kindes durchschnittlich 30,5 Jahre alt. Über alle Geburten hinweg lag das Durchschnittsalter der Mütter bei 31,9 Jahren. Genau in dieser Lebensphase legen viele Menschen den Grundstein für ihren langfristigen Vermögensaufbau am Kapitalmarkt.

Berufliche Auszeiten für die Kinderbetreuung sind dabei nach wie vor ungleich verteilt. Das zeigen Daten des Statistischen Bundesamts aus dem Mikrozensus für das Jahr 2025. Von den erwerbstätigen Müttern mit einem Kind unter drei Jahren waren 46 Prozent in Elternzeit. Bei den Vätern in derselben Lebenslage lag der Anteil hingegen nur bei 3 Prozent.

Seit 2023 sinkt die Elternzeitquote von Müttern zwar leicht um 1,5 Prozentpunkte. Gleichzeitig arbeiten jedoch mehr Mütter mit kleinen Kindern unter sechs Jahren in Teilzeit. Viele Frauen kehren also früher in Teilzeit in den Beruf zurück. Doch auch mit reduziertem Gehalt bleibt im Alltag deutlich weniger Geld für die private Vorsorge übrig.

Modellrechnung: So teuer werden ein, drei oder sechs Jahre Sparpause

Reduzierte oder ausgesetzte Raten wirken sich stark auf dein späteres Endvermögen aus. Das verdeutlicht eine Modellrechnung des Vergleichsportals Verivox. Darin spart eine Frau ab ihrem 25. Lebensjahr monatlich 300 Euro in einen ETF-Sparplan. Mit 30 Jahren bekommt sie ihr erstes Kind und legt eine berufliche Pause ein.

Verivox rechnet mit einer durchschnittlichen jährlichen Rendite von 7,5 Prozent vor Steuern. Dieser Wert basiert auf 7,7 Prozent historischer Durchschnittsrendite des MSCI World (ein beliebter Aktienindex, auf dem viele ETFs basieren) abzüglich 0,2 Prozent ETF-Kostenquote. Ohne Unterbrechung wächst das Depot bis zum Rentenbeginn mit 67 Jahren auf gut 991.000 Euro an.

Sinkt oder pausiert die Sparrate ab dem 30. Geburtstag, entstehen je nach Auszeit große Lücken:

• Ein Jahr Babypause: Im ersten Jahr fängt das Elterngeld einen Teil des Einkommensverlusts auf. Die Sparerin senkt ihre monatliche Rate deshalb um 35 Prozent auf 195 Euro. In zwölf Monaten zahlt sie somit lediglich 1.260 Euro weniger in ihr Depot ein. Ab dem zweiten Jahr spart sie wieder die vollen 300 Euro pro Monat. Dennoch fehlen ihr mit 67 Jahren rund 17.700 Euro beim Endvermögen.
• Drei Jahre Babypause: Nach zwölf Monaten fällt das reguläre Basiselterngeld weg. In der Modellrechnung pausiert der Sparplan ab dem zweiten Jahr deshalb komplett. Nach insgesamt drei Jahren Auszeit fehlen bis zur Rente bereits gut 108.000 Euro im Depot.
• Sechs Jahre Babypause: Bleibt der Sparplan nach dem ersten Jahr bis zur Einschulung gestoppt, wächst die verpasste Rendite massiv. Nach sechs Jahren Pause fehlen zum Rentenbeginn bis zu 222.000 Euro. Dabei hat die Sparerin insgesamt nur 19.260 Euro weniger eingezahlt als beim durchgehenden Sparen.

Verantwortlich für diese enorme Differenz ist der Zinseszinseffekt. Fehlt das Geld mit Anfang 30, erwirtschaftet es in den verbleibenden 37 Jahren keine Erträge mehr. Wichtig zur Einordnung ist jedoch ein realistischer Blick auf den Kapitalmarkt. Aktienmärkte entwickeln sich nicht gleichmäßig, sondern unterliegen starken Kursschwankungen und zeitweisen Verlustphasen. Ein langer Anlagehorizont hilft Anleger:innen zwar dabei, zwischenzeitliche Kursverluste auszusitzen. Die berechneten Depotwerte sind aber weder garantiert noch eine sichere Prognose für die Zukunft.

Hinweis: Die obige Rechnung sowie die folgenden Tipps basieren auf der aktuellen Rechtslage und berücksichtigen noch nicht die angekündigte Elterngeldreform, da diese – sollte sie denn wirklich final beschlossen werden – laut Referentenentwurf erst für Geburten ab 1. November 2027 inkrafttreten soll.

Vermögensaufbau als Paar: Warum ein Ausgleich entscheidend ist

Wenn ein Elternteil für die Kinderbetreuung beruflich zurücksteckt, betrifft das die gesamte Familie. Die Altersvorsorge sollte in dieser Phase nicht zum alleinigen Problem der betreuenden Person werden. Vereinbart als Paar einen festen finanziellen Ausgleich für die Zeit der Sorgearbeit. Der weiter voll arbeitende Elternteil kann dabei die Sparrate der Partnerin oder des Partners teilweise übernehmen.

„Das dürfen wir uns von den Männern abgucken“ – Finanzexpertin über Gehaltsverhandlungen

Female-Finance-Expertin Claudia Müller erklärt, mit welchen Maßnahmen Frauen ihrer finanziellen Unabhängigkeit näher kommen.

Weiterlesen

Schon eine halbierte Sparrate begrenzt den langfristigen Vermögensverlust erheblich. Im Verivox-Beispiel springt der Partner in den Jahren zwei bis sechs der Auszeit ein. Er zahlt monatlich 150 Euro in das Depot der Mutter ein, also die Hälfte ihrer bisherigen Rate. Mit 67 Jahren erreicht ihr ETF-Depot dadurch einen Wert von gut 871.000 Euro. Das sind rund 102.000 Euro mehr als bei einem kompletten Sparstopp nach dem ersten Jahr.

Bonus-Tipp: Die beste finanzielle Absicherung für den Fall einer Trennung regelst du, solange eure Beziehung intakt ist. In einem Ehevertrag könnt ihr zum Beispiel festhalten, dass die alleinerziehende Person nach der Trennung länger Betreuungsunterhalt bekommt als das gesetzliche Minimum von drei Jahren. Beim Aufsetzen sollte man sich unbedingt beraten lassen, damit die Vereinbarung für beide Parteien fair ist. Außerdem muss der Ehevertrag von einer Notarin oder einem Notar beurkundet werden, um rechtswirksam zu sein.

Elterngeld und Rentenpunkte: Staatliche Leistungen gezielt nutzen

Neben privaten Absprachen helfen staatliche Regeln dabei, euer Budget und deine Rente in der Familienphase abzusichern:

1. Basiselterngeld oder ElterngeldPlus beantragen

Das Basiselterngeld ersetzt laut Familienportal des Bundes in der Regel 65 Prozent des wegfallenden Nettoeinkommens. Ein Elternteil allein erhält es für bis zu zwölf Lebensmonate des Kindes. Teilen sich beide Eltern die Betreuung auf, gibt es zusammen bis zu 14 Monate. Das Basiselterngeld beträgt mindestens 300 Euro und höchstens 1.800 Euro monatlich.

Das ElterngeldPlus liegt zwischen 150 und 900 Euro pro Monat. Ohne Zuverdienst ist es halb so hoch wie das Basiselterngeld, fließt aber doppelt so lange. Besonders lohnt sich dieses Modell, wenn du während des Bezugs bereits in Teilzeit arbeitest. Dann kann das monatliche ElterngeldPlus genauso hoch ausfallen wie das Basiselterngeld mit Einkommen. Durch die doppelte Bezugsdauer erhaltet ihr insgesamt mehr Geld und sichert Spielraum für deine Sparrate.

Wichtig: Auf das Elterngeld selbst zahlst du zwar keine Steuern. Es unterliegt jedoch dem Progressionsvorbehalt und erhöht so den Steuersatz für euer übriges Einkommen. Zudem bist du im Bezugsjahr verpflichtend zur Abgabe einer Steuererklärung angehalten. Legt frühzeitig etwas Geld für mögliche Steuernachzahlungen zurück, um deinen ETF-Sparplan später nicht kürzen zu müssen.

2. Kindererziehungszeiten für die Rente sichern

Für jedes ab 1992 geborene Kind gewährt die Deutsche Rentenversicherung bis zu drei Jahre Kindererziehungszeiten. Ein Erziehungsjahr bringt dir fast genau einen Rentenpunkt und somit aktuell 42,52 Euro monatliche Bruttorente. Arbeitest du nebenbei, erhältst du diese Punkte zusätzlich zu deinen eigenen Beiträgen.

Bis zum zehnten Geburtstag des Kindes kommen außerdem sogenannte Kinderberücksichtigungszeiten hinzu. Diese zählen zur Mindestversicherungszeit, die du erfüllen musst, um Anspruch auf eine Rente zu haben (Wartezeit). Das heißt: Wenn du nie gearbeitet hast, dann kannst du so trotzdem Anspruch auf eine Rente haben. Und wenn du parallel in Teilzeit arbeitest, oder mehrere Kinder hast, erhöhst du damit oft auch die Rente. 

Wichtig: Damit deine Kindererziehungszeiten bei der Rente berücksichtigt werden, musst du einen Antrag bei der Deutschen Rentenversicherung stellen. Allerdings kann sich pro Kind immer nur ein Elternteil die Erziehung anrechnen lassen. Erzieht ihr euer Kind gemeinsam, erhält grundsätzlich die Mutter die Rentenpunkte. Soll der Vater die Zeiten bekommen, braucht ihr eine übereinstimmende Erklärung. Diese Erklärung gilt jedoch nur für die Zukunft und maximal zwei Monate rückwirkend.

Vermögensaufbau als Alleinerziehende: Diese Möglichkeiten hast du

Für Alleinerziehende greift der Tipp „Lass deinen Partner die Hälfte deiner ETF-Rate übernehmen“ natürlich ins Leere. Trotzdem bist du der Vorsorgelücke nicht schutzlos ausgeliefert: Das deutsche Sozial-, Steuer- und Unterhaltsrecht hält spezielle Ausgleichsmechanismen für Alleinerziehende bereit, aus der sich zumindest eine kleine, durchlaufende ETF-Sparrate finanzieren lässt. Hier ein paar Tipps:

1. In Lohnsteuerklasse II und Entlastungsbetrag sichern: Alleinerziehenden steht laut Einkommenssteuergesetz (§ 24b EStG) ein zusätzlicher steuerlicher Entlastungsbetrag von 4.260 Euro pro Jahr für das erste Kind zu (plus 240 Euro für jedes weitere Kind).
2. Volle 14 Monate Elterngeld und Partnerschaftsbonus ausschöpfen: Als Alleinerziehende hast du darauf Anspruch. Beim Partnerschaftsbonus erhältst du zusätzliches ElterngeldPlus, wenn du in zwei bis vier aufeinanderfolgenden Monaten zwischen 24 und 32 Stunden pro Woche arbeitest. Damit kannst du also bis zu vier Monate länger ElterngeldPlus erhalten, erklärt das Familienportal.
3. Betreuuungsunterhalt für dich selbst einfordern (nicht nur Kindesunterhalt!): Viele Mütter beantragen nach einer Trennung nur den Unterhalt für das Kind. Das Gesetz (§ 1615l BGB) verpflichtet aber auch den anderen Elternteil dazu, dir Betreeungsunterhalt zu zahlen, solange du wegen der Pflege und Erziehung des Kindes nicht oder nur eingeschränkt arbeiten kannst – und zwar mindestens bis zum dritten Geburtstag des Kindes.
4. Kostenlose Beistandschaft beim Jugendamt und Unterhaltsvorschuss nutzen: Wenn der Vater nicht, zu wenig oder unregelmäßig zahlt, solltest du keine eigene Zeit, Nerven oder teure Anwaltskosten opfern. Beantrage einen Unterhaltsvorschuss beim Staat und richte eine kostenlose Beistandschaft beim Jugendamt ein. Wie das Familienportal erklärt, ermittelt die Behörde dann das Einkommen des Vaters, berechnet den Unterhalt und klagt ihn notfalls vor Gericht für dein Kind ein.
5. Kinderzuschlag und Wohngeld beim Teilzeit-Einstieg prüfen: Wenn du nach dem ersten Jahr in Teilzeit zurückkehrst und das Geld knapp ist, hast du oft Anspruch auf Kinderzuschlag (KiZ) oder Wohngeld.
6. Doppelt Rentenpunkte sammeln beim frühen Teilzeit-Start: Ein großer Vorteil in der gesetzlichen Rentenversicherung kommt besonders Alleinerziehenden zugute, die ab dem zweiten oder dritten Jahr wieder in Teilzeit arbeiten. Denn du erhältst für die ersten drei Jahre die vollen Kindererziehungszeiten (fast ein Rentenpunkt pro Jahr) und zusätzlich werden deine im Job erarbeiteten Rentenbeiträge ebenfalls angerechnet.
7. ETF-Sparplan weiterlaufen lassen: Alleinerziehend zu sein ist mental wie finanziell eine große Herausforderung. Versuche dennoch so gut es geht, an deinem Sparplan festzuhalten oder ihn zumindest nur zu reduzieren, anstatt ihn komplett zu pausieren. Denn wie die obige Beispielrechnung zeigt, können sich derartige Unterbrechungen bis zu deinem Ruhestand enorm auf deine private Altersvorsorge auswirken.

Fazit: Auch junge Eltern sollten die Vorsorge nicht vergessen

Eine Geburt verändert das Familienbudget, sollte deinen Vermögensaufbau aber nicht jahrelang lahmlegen. Auch eine kleinere monatliche Rate hält gemeinsam mit einem fairen Paarausgleich deinen langfristigen Zinseszinseffekt am Laufen. Setzt euch noch vor der Elternzeit zusammen, teilt die Vorsorge fair auf und beantragt eure staatlichen Rentenpunkte.

Solltest du alleinerziehend sein, nutze die Unterstützung, die dir das deutsche Recht bietet: Fordere Unterhalt, sichere dir Sozialleistungen und hole dir notfalls Hilfe beim Jugendamt, während dein ETF-Sparplan weiterhin für deine Zukunft vorsorgen kann. Das geht mit Aufwand einher, der alleinerziehende Mütter zusätzlich belasten kann. Doch dieses Geld steht dir zu, deshalb ist es auf lange Sicht sinnvoll, dass du es dir sicherst.

Und wenn du doch mal merkst, dass dir alles zu viel wird, ist es keine Schande, dir mal Zeit für dich selbst zu nehmen. Schließlich ist die Belastung für Alleinerziehende sehr hoch und eine Stressreduzierung muss kein Zeichen von Schwäche sein. Im Gegenteil: Oft ist sie eine verantwortungsbewusste Entscheidung für dich und deine mentale Gesundheit. Lies dazu auch folgenden Ratgeber: